מי ייתן לך אשראי לעסק בשנת 2023?

איילת שחר – רו"ח ויועצת עסקית

לקראת הוועידה העשירית לעסקים קטנים ובינוניים בהנהלת "מידע כנסים"

בעל עסק, המהפכה באשראי לעסקים החלה כבר ובתקופה זו צוברת תאוצה.
לפני כעשר שנים היה מקובל לקבל אשראי רק בבנקים, מי חשב דאז שיהיה ניתן לקבל אשראי מחברות חוץ בנקאיות בתנאים טובים?

עסקים צורכים אשראי כחלק בלתי נפרד מפעילותם העסקית, לסוגיו השונים.
האשראי העסקי כיום נחלק 2 קבוצות- אשראי בנקאי ואשראי חוץ בנקאי-
אשראי בנקאי-כולל: מסגרות אשראי, הלוואות, ניכיונות שיקים, ערבויות וכדומה.
כיום קיימים במערכת הבנקאית 7 בנקים מובילים, מזה עשרות שנים לא נכנס שחקן חדש לשוק, בניתוח של שוק זה, השוק במגמת קיפאון ובמגמת צמצום, בנקים מתמזגים, סוגרים סניפים, מפטרים עובדים ומקטינים אשראי לעסקים קטנים ובינוניים.

אשראי חוץ בנקאי- כולל: הלוואות סולו (הלוואות שניתנות על ידי גופים המציעים אשראי ללא שום ביטחונות), מימון חשבוניות, הלוואות חברתיות, מימון ייבוא, ניכיונות שיקים, ליסינג וכדומה.
כיום קיימים עשרות חברות אשראי חוץ בנקאי בשוק. השוק בצמיחה ובהתפתחות, בשנים האחרונות נכנסו מוצרים חדשים ושחקנים חדשים.

בשנים האחרונות אנו עדים לצמיחה משמעותית מאוד של שוק האשראי החוץ בנקאי, לאור מצוקת אשראי קשה בקרב עסקים קטנים ובינוניים.

מצוקת האשראי בעשור האחרון נגרמה ממספר סיבות עיקריות:
הוראות בנק ישראל (המפקח על הבנקים) מ 1ביולי 2006 האוסרות חריגה ממסגרת האשראי המאושרת בבנק. המשמעות היא במידה וקיימת חריגה מסכום האשראי המקסימלי שהבנק אישר היא שכל שיק או חיוב אחר עשוי לחזור.

תקציבים לא מספיקים של הלוואות בקרן ערבות מדינה, ההיצע של התקציבים מהמדינה ומהבנקים לא עמד בביקוש להלוואות מצד בעלי העסקים.

חלק מהבנקים הגדולים בישראל נאלצו להתמודד בשנתיים האחרונות עם הפרשות ענק לתביעות, לאור פרשות הלבנת הון מול רשויות המס האמריקאיות. בעקבות כך הבנקים שינו מדיניות אשראי.

שינוי מדיניות בנקאית - בשנה האחרונה הבנקים שינו מדיניות ניהול סיכונים אשר גרמה לצמצום משמעותי בהיקף האשראי לעסקים קטנים ובינוניים ב כ 1.3 מיליארד ₪. השינוי במדיניות מבוסס על גידול בהפסדי אשראי במגזר זה ומגמות כלליות שליליות במשק.

המצב הכללי במשק של עסקים קטנים ובינוניים- בשנתיים האחרונות בענפים מסוימים ישנה הרעה והעסקים מתקשים לעמוד בהתחייבויותיהם. בשנה האחרונה נסגרו כ 43.000 עסקים. בעקבות כך בנקים נזהרים ממתן אשראי לעסקים קטנים ובינוניים.

בעקבות הביקוש הגדול לאשראי לעסקים שאינו מקבל מענה מצד הבנקים (ולא נכנסים לשוק בנקים חדשים), החלו חברות חוץ בנקאיות לגלות את הפוטנציאל האדיר בשוק.

בעשור האחרון קמו יותר מ 25 חברות חוץ בנקאיות אשר מספקות מענה לאשראי עסקי במגוון רב של סוגים.
7 חברות אף הונפקו ונסחרות בבורסה לניירות ערך, היקף האשראי לעסקים הניתן על ידם מגיע לכ-3.4 מיליארד ₪.

בנוסף, בממשלה החלו לתת גיבוי לשוק זה ולהסדיר אותו בחקיקה כמו "חוק הפיקוח על שירותים פיננסיים (שירותים פיננסיים מוסדרים)" שנכנס לתוקף ביוני 2018 ותהליכי חקיקה נוספים שיאפשרו גיוס חוב עד לגובה 20 מיליארד ₪ לכל חברה. וכמו כן תוקם ועדה ליציבות פיננסית שתקבע כללי רגולציה יציבות על הגופים החוץ בנקאיים. חברות חוץ בנקאיות כפופות לפיקוח המפקח על שוק ההון.

במקביל לכך הוקם איגוד חברות האשראי – ארגון שמטרתו לדאוג ולקדם את האינטרסים של החברות החוץ בנקאיות.

בעשור האחרון חלה מהפכה במקורות האשראי לעסקים, בעבר בעל עסק ידע שאשראי עסקי ניתן לקבל רק בבנק. כיום חל שינוי במגמה, עסקים מרכיבים תיק אשראי ממגוון מקורות אשראי בנקאים וחוץ בנקאיים. כיום אשראי חוץ בנקאי הינו מוצר משלים לאשראי בנקאי.

לדוגמא יבואן נעליים שבעבר סמך על אשראי בנקאי שממלא את צרכי העסק כיום מקבל מהבנק אשראי חלקי אפילו מחצית ממה שצריך ואת היתרה משלים מאשראי חוץ בנקאי.

בשנת 2010 כמות העסקאות באשראי החוץ בנקאי היוו כ 5% מסך העסקאות בשוק האשראי לעסקים, בשנת 2018 כמות העסקאות מהווה כ 22%.

בשנת 2023 להערכתנו בכפוף לקידום חקיקה בענף כמות העסקאות תגדל לכ 37% לפחות.
אם בעבר חשבנו שאשראי לגיטימי ניתן לקבל רק בבנק, כיום נפתחו ערוצים חדשים חוץ בנקאיים ולגיטימיים רבים בפיקוח רגולטורי של המדינה.

על כל בעל עסק להכיר את מגוון החברות וסוגי האשראי ולבנות את תמהיל האשראי המתאים לעסק.
במסגרת הועידה העשירית לעסקים קטנים ובינוניים שמתקיימת ב 7.11.2018 נדון במהפכה באשראי החוץ בנקאי בפאנל שיארח נציג ממשרד האוצר ונציגי חברות חוץ בנקאיות מובילות.

הכותבים הם:
יוסי וקס- מנכ"ל חברת נתיב ניהול ויעוץ
איילת שחר- רו"ח ויועצת עיסקית
מנחי פאנל "מפגש העסק עם המהפכה באשראי החוץ בנקאי" במסגרת הועידה העשירית לעסקים קטנים ובינוניים של מידע כנסים.

יוסי וקס- מנכ"ל חברת נתיב ניהול ויעוץ