הרכישה ה-12 לפרוטרום ב-2017

פרוטרום

פרוטרום רוכשת 51% מ-Bremil, יצרנית פתרונות ה-Savory המובילה בברזיל, לפי שווי חברה של כ-73 מיליון דולר (כ-240 מיליון ריאל ברזילאי)

מכירות Bremil ב- 12 החודשים המסתיימים באוקטובר 2017 הסתכמו בכ- 47 מיליון דולר (כ-150 מיליון ריאל ברזילאי)

פרוטרום בנתה בשנים האחרונות מובילות שוק גלובלית בתחום פתרונות ה-Savory והיא תעמיק את פעילותה בתחום ותרחיבה למדינות נוספות תוך ניצול בסיס הידע, הטכנולוגיה הייחודית וסל הפתרונות המגוון והחדשני המבוסס על חומרי גלם טבעיים לצד ניצול הזדמנויות ה- Cross-selling המשמעותיות

פרוטרום תעשיות בע"מ ("פרוטרום"), אחת מעשר החברות הגדולות בעולם בתחום הטעמים וחומרי גלם הטבעיים הייחודיים, ממשיכה את תנופת הרכישות ואת יישום אסטרטגיית הצמיחה המהירה והרווחית, ובהמשך לדיווחה הבוקר בדבר רכישת חברת הטעמים ותמציות הבושם הפולנית פולנה ארומה מודיעה כי חתמה על הסכם לרכישת 51% ממניות החברה הברזילאית Bremil Indústria De Produtos Alimentícios Ltda. ("Bremil"), היצרנית המובילה של פתרונות ה- Savory בברזיל, לפי שווי של כ-73 מיליון דולר (כ-240 מיליון ריאל ברזילאי). התמורה עבור 51% מהמניות הינה כ-31 מיליון דולר (כ-103 מיליון ריאל ברזילאי), הכוללת התאמת נכסים מוערכת למועד ההשלמה. העסקה כוללת מנגנון של תמורה עתידית המבוססת על ביצועיה העסקיים העתידיים של Bremil בשנים 2017-2018. הסכם הרכישה כולל אופציה לרכישת יתרת המניות של Bremil החל מחמש שנים ממועד השלמת העסקה, במחיר המבוסס על ביצועיה העסקיים של Bremil בתקופה זו. השלמת העסקה צפויה במהלך החודשים הראשונים של 2018 והיא תמומן באמצעות חוב בנקאי.

על פי דוחותיה הניהוליים של Bremil, הכנסותיה ב-12 החודשים שהסתיימו בחודש אוקטובר 2017 עמדו על כ-47 מיליון דולר (כ-150 מיליון ריאל ברזילאי).

Bremil הוקמה ב-1987 בעיר Passo Fundo שבמדינת Rio Grande do Sul בברזיל ולה מעמד מוביל בשוק פתרונות ה-Savory בברזיל בדגש על שוק מזון הנוחות, המזון המוכן והבשר המעובד. Bremil מעסיקה כ-250 עובדים והיא משרתת כ-450 לקוחות בברזיל ובמדינות האזור עם נוכחות משמעותית בקרב יצרני הבשר המובילים ולה שני אתרי ייצור בדרום ובמרכז ברזיל בעלי כושר ייצור עודף משמעותי, אשר בכוונת פרוטרום לנצל לצורך הגדלת תפוקת הייצור ולצמיחה בברזיל ובמדינות האזור. Bremil מעניקה ללקוחותיה סל פתרונות שלם ואיכותי המבוסס על חומרי גלם טבעיים ועל מגוון רחב של פתרונות טעם ופתרונות פונקציונליים ייחודיים, הכוללים תערובות תבלינים, מרינדות, טעמים, ציפויים, פתרונות מרקם ופתרונות לשימור מזון. בנוסף, ל- Bremil פעילות בתחום של ייצור פתרונות טעם ופתרונות פונקציונליים לתחום האפייה.

פרוטרום רואה חשיבות אסטרטגית רבה בצמיחה המהירה בתחום ה-Savory והיא מתמקדת בפיתוח מוצרים טבעיים, בריאים, חדשניים וייחודיים, בעלי ערך מוסף גבוה, באתריה בכל העולם. שוק טעמי ה-Savory העולמי צומח עקב העלייה ברמת ובאורח החיים והשינויים בהרגלי הצריכה, המביאים לגידול בביקוש למזון מעובד ולמזון נוחות (Convenience Food), הן לצריכה ביתית והן מחוץ לבית.

פרוטרום החלה לפני כ- 10 שנים במהלך אסטרטגי מתוכנן לבניית פעילות Savory גלובלית משמעותית באמצעות רכישות של חברות מובילות בתחומן בעלות פתרונות ייחודיים ומיצוב חזק בשווקי יעד אסטרטגיים. בין החברות והפעילויות שנרכשו: Nesse, Geurtzmuller ופעילות ה-Savory של CH. Hansen בגרמניה (ב-2006, ב-2007, וב-2009 בהתאמה), רכישות EAFI בבריטניה, פעילות ה-Savory של Rieber בנורבגיה, פעילות ה-Savory של CH. Hansen באיטליה ו-FSI בארה"ב ב-2011, רכישות Savoury Flavours בבריטניה ו- ETOL ב-2012, רכישות Janderee הדרום אפריקאית ו- PTI ברוסיה ב- 2013 והרכישות של FoodBlenders האנגלית, BSA הקנדית (לה פעילות גם בהודו) ב- 2015, ו- Amco הפולנית, Wiberg האוסטרית, Redbrook האירית, Piasa המקסיקנית ב-2016 ו- Unique הדרום אפריקאית, Muelhof השוויצרית ו-Mighty התאילנדית ב- 2017.

רכישת Brmeil משתלבת בפעילותה הגלובלית הצומחת של פרוטרום בתחום ה-Savory, מחזקת את המובילות הגלובלית בתחום וכן מקנה לפרוטרום מעמד של מובילות שוק בברזיל ובאמריקה הלטינית. פרוטרום תפעל, בהתבסס על מינוף הידע והטכנולוגיות הייחודיות של Bremil לצד מערך השיווק והמכירות הנרחב של פרוטרום בברזיל ובאמריקה הלטינית, להרחבת פעילותה של Bremil למדינות נוספות תוך ניצול הזדמנויות ה-Cross-selling הרבות של מוצרי פרוטרום ללקוחות Bremil.

ברזיל הינה שוק הבשר השלישי בגודלו בעולם, לאחר ארה"ב וסין, בעל מכירות בהיקף שנתי של כ-38 מיליארד דולר. צריכת הבשר לנפש בברזיל, המונה אוכלוסייה של כ-220 מיליון איש, הינה החמישית בגודלה בעולם ועומדת על שיעור של כ-40 ק"ג בשנה לנפש. במדינה פועלים יצרני בשר בעלי מובילות אזורית וגלובלית, עם נוכחות רחבה באמריקה הלטינית. ל- Bremil היכרות ומסורת ארוכת שנים של פעילות עם יצרני הבשר המובלים במדינה בהתבסס על ידע ויכולות מו"פ ייחודיות וחדשניות ועל מערך שיווק ומכירות בעל ידע מקצועי נרחב שפועל בפריסה ארצית רחבה.

רכישת Bremil הינה הרכישה הרביעית של פרוטרום בשוק הברזילאי והשביעית באמריקה הלטינית ב-5 השנים האחרונות, טריטוריה צומחת אשר לאחר השלמת העסקה תהיה אחראית לקרוב ל-15% ממכירות פרוטרום. בשנת 2012 רכשה פרוטרום את חברת Mylner הברזילאית, המתמחה בתחום הטעמים המתוקים למשקאות ולמוצרי מאפה, וכן בתחום מיצויים טבעיים מצמחים ומוצרי טעם טבעיים; בשנת 2013 רכשה פרוטרום את חברת Aroma בגואטמלה המתמחה בייצור טעמים מתוקים, למשקאות, מוצרי חלב, ממתקים וחטיפים; בשנת 2014 רכשה פרוטרום את חטיבת הטעמים והצבעים הטבעיים למזון של חברת Montana הפרואנית, שהינה יצרנית של טעמים וצבעיים טבעיים לשוק המזון והינה בעלת פעילות משמעותית בפרו ובצ'ילה, בשנת 2016 רכשה פרוטרום את חברת Nardi Aromas הברזילאית, המתמחה בייצור טעמים ומיצויים טבעיים לשוק המשקאות הברזילאי ואת חברת Piasa, שהינה השחקנית המקומית המובילה בתחום ה-Savory Solutions במקסיקו ובשנת 2017 רכשה את חברת SDFLC, שחקנית מובילה בתחום פתרונות הטעם לגלידות ולקינוחים בברזיל. בנוסף, בשנים האחרונות פעלה פרוטרום להרחבת פעילותה באמריקה הלטינית על בסיס תשתית הייצור ויכולות המו"פ והשיווק הגלובליות והמקומיות שלה ותוך ניצול סינרגיות שהתאפשרו מהרכישות שביצעה. כיום לפרוטרום פעילות צומחת במרבית מדינות האזור ובכוונתה להמשיך ולהרחיב את פעילותה באזור, הן בברזיל שהינו השוק החשוב באמריקה הלטינית והן במדינות אמריקה הלטינית האחרות.

מנהלי Bremil ומייסדיה, ימשיכו לנהל את הפעילות וישתלבו במערך הניהול של פרוטרום באמריקה הלטינית לצד המשך היותם בעלי מניות המחזיקים ב-49% מהון המניות של Bremil.

לדברי אורי יהודאי, נשיא ומנהל העסקים הראשי של קבוצת פרוטרום "רכישת Bremil ממשיכה את יישום אסטרטגיית הצמיחה המהירה והרווחית של קבוצת פרוטרום, ואת מימוש חזונה "To be the preferred partner for tasty and healthy success". זוהי רכישה אסטרטגית חשובה, המאפשרת לפרוטרום קפיצת מדרגה משמעותית נוספת בחיזוק מובילותה הגלובלית בתחום פתרונות ה-Savory, כמו גם חיזוק משמעותי למיצובנו בשוק הברזילאי הצומח בפרט ובאמריקה הלטינית בכלל.

"השוק הברזילאי הינו השוק המרכזי והגדול באמריקה הלטינית ול-Bremil מעמד מוביל בשוק פתרונות ה-Savory, המבוסס על ניסיון, ידע, מסורת ארוכת שנים וטכנולוגיה חדשנית. בכוונתנו להמשיך ולהרחיב את פעילותה באמצעות התמיכה הגלובלית של פרוטרום, ניצול הסינרגיות התפעוליות עם פעילותינו הקיימת בברזיל ותוך ניצול הזדמנויות ה-Cross-Selling הרבות הן על ידי הצעת סל הפתרונות הרחב והחדשני של פרוטרום בתחום פתרונות ה-Savory ללקוחות Bremil בברזיל, והן באמצעות הרחבת פעילותה של Bremil למדינות האזור בהן יש לפרוטרום כבר תשתית שיווק ומכירות, על מנת לפתח פעילות משמעותית הרבה יותר גם בתחום פתרונות ה-Savory באמריקה הלטינית".

"בכוונתנו להמשיך ולפעול להרחבת פעילותינו באמריקה הלטינית, ובשווקים מתפתחים צומחים נוספים בהם אנחנו מתמקדים כמנועי צמיחה. רכישת Bremil היא הרכישה ה-12 שפרוטרום מבצעת השנה, ורכישה שביעית לפרוטרום באמריקה הלטינית בחמש השנים האחרונות, תקופה במהלכה בנינו במרבית המדינות במרכז ובדרום אמריקה תשתית רחבה של שיווק ומכירות, הנתמכת בפעילות המו"פ והייצור המקומית והגלובלית שלנו.

"אני משוכנע כי תשתית זאת תתמוך בהמשך הצמיחה המהירה של פעילותינו באמריקה הלטינית הן באמצעות צמיחה אורגנית מהירה והן באמצעות רכישות נוספות שאנחנו בוחנים. בשנים האחרונות מיישמת פרוטרום בהצלחה אסטרטגיה של התרחבות גאוגרפית מהירה בצפון אמריקה ובשווקים מתפתחים בעלי שיעורי צמיחה גבוהים יותר. אסטרטגיה זו הביאה לכך שב-7 השנים האחרונות גדלו מכירות פרוטרום באמריקה הלטינית פי 16, המכירות בשווקים מתפתחים גדלו פי 5, בעוד סך המכירות של פרוטרום גדלו פי 3.3. נתח המכירות של פרוטרום באמריקה הלטינית מגיע קרוב ל-15% לעומת כ-3% בשנת 2010 ונתח המכירות בשווקים המתפתחים יהווה כ-45% ממכירות פרוטרום לעומת כ-27% ב-2010.

יהודאי סיכם ואמר, כי "אנו פועלים לאיתור ולביצוע רכישות אסטרטגיות נוספות של חברות ופעילויות בתחומי פעילותנו תוך דגש מיוחד על שווקים בעלי קצבי צמיחה גבוהים ומוצרים טבעיים בתחום הטעם והבריאות ויש לנו צנרת חזקה של רכישות אסטרטגיות פוטנציאליות. נמשיך ליישם את אסטרטגית הצמיחה המהירה והרווחית שלנו, המבוססת על שילוב צמיחה פנימית רווחית ורכישות אסטרטגיות, להשגת היעדים שהצבנו לאחרונה - מכירות של 2.25 מיליארד דולר, עם שיעור EBITDA של 23% בפעילויות הליבה שלנו, עד שנת 2020".

אודות פרוטרום:
פרוטרום היא חברה רב לאומית הפועלת בשווקי התמציות וחומרי הגלם העולמיים. לפרוטרום מרכזי ייצור ופיתוח משמעותיים בכל ששת היבשות, והיא משווקת ומוכרת מעל 70,000 מוצרים למעל 30,000 לקוחות ביותר מ-150 מדינות. מוצרי פרוטרום מיועדים לתעשיות המזון והמשקאות, תמציות הטעם והריח, התרופות, צמחי המרפא (Nutraceuticals), מזון הבריאות והמזון הפונקציונלי (Functional Food), תוספי המזון, והקוסמטיקה.
לפרוטרום, המעסיקה כ- 5,000 עובדים ברחבי העולם, 2 פעילויות ליבה עיקריות:
פעילות הטעמים, העוסקת בפיתוח, ייצור ושיווק של תמציות טעם (Flavor Compounds) ו Food Systems.

במסגרת פעילות חומרי הגלם היחודיים עוסקת פרוטרום בפיתוח, ייצור, שיווק ומכירה של מיצויי טעם טבעיים (Natural Flavor Extracts), רכיבי מזון פונקציונלי טבעיים (Natural Functional Food Ingredients), מיצויים טבעיים מצמחי מרפא (Natural Pharma/Nutraceutical Extracts), מוצרי ביוטכנולוגיה טבעיים מבוססי אצות, צבעים טבעיים למזון, נוגדי חמצון טבעיים המאפשרים מתן פתרונות בתחום ההגנה ושימור המזון (Natural Food Protection) כימיקלים ארומטיים, שמנים אתריים ומוצרי הדרים יחודיים. מוצרי פעילות חומרי הגלם ייחודיים נמכרים בעיקר לתעשיות המזון והמשקאות, הטעם והריח, הפארמה והתרופות טבעיות(Pharmaceutical/Nutraceutical) , הקוסמטיקה והטיפוח האישי.

מוצרי פרוטרום מיוצרים במפעליה בארה"ב, קנדה, אנגליה, אירלנד, שוויץ, גרמניה, בלגיה, איטליה, ספרד, צרפת, סלובניה, פולין, רוסיה, תורכיה, ישראל, דרום אפריקה, מרוקו, סין, הודו, מקסיקו, גוואטמלה, פרו, צ'ילה, ברזיל וניו זילנד. מערך השיווק הגלובלי שלה כולל את אגפי השיווק בישראל, ארה"ב, קנדה, אנגליה, אירלנד, אוסטריה, שוויץ, גרמניה, סלובניה, בלגיה, הולנד, דנמרק, צרפת, איטליה, ספרד, הונגריה, רומניה, רוסיה, אוקראינה, פולין, קזחסטן, בלרוס, תורכיה, ברזיל, מקסיקו, גוואטמלה, קוסטה ריקה, פרו, צ'ילה, דרום אפריקה, סין, יפן, הונג קונג, הודו, אינדונזיה וניו זילנד. כמו כן מפעילה החברה סוכנים ומפיצים מקומיים ברחבי העולם. למידע נוסף, אנא בקרו באתר החברה: www.frutarom.com