סיכום מתחילת החודש של נכסי תעשיית קרנות הנאמנות

חודש יוני נפתח, לראשונה מתחילת השנה, עם גיוסים בקרנות המסורתיות הנאמדים בסך של כ-50 מיליון ₪
• קרנות אג"ח חברות: ממשיכות במסע הגיוסים: כ-230 מ' ₪.

• קרנות אג"ח כללי: לאחר שרשמו בחודש הקודם פדיונות, הן פתחו את החודש בגיוס הנאמד בכ-165 מיליון ₪.

• קרנות אג"ח מדינה: ממשיכות בקצב הפדיונות של השבועות האחרונים (100 מ' ש"ח).

• הקרנות המנייתיות ממשיכות במגמת הגיוסים בסכום הזהה לכל הגיוס בחודש מאי (80 מיליון ₪).
• הקרנות השקליות פותחות גם החודש בפדיונות כבדים של כ-300 מיליון ₪.

המסחר מתחילת החודש התאפיין במגמה שלילית במדדי המניות בארץ ובעולם. לעומת זאת, אגרות החוב הקונצרניות והממשלתיות סיכמו את תחילת החודש בעליות שערים נאות. בעקבות העליות בשוקי האג"ח, הפדיונות פסקו, ולראשונה מתחילת השנה, חודש יוני נפתח בגיוסים בקרנות המסורתיות המסתכמים ב-7 ימי מסחר בכ-50 מיליון ₪. זאת, בהובלת קרנות אג"ח קונצרני (230 מ' ₪) ואג"ח כללי (165 מ' ₪). תעשיית קרנות הנאמנות כולה רשמה מתחילת החודש פדיונות של כ-160 מיליון ₪, המתחלקים לפדיונות של כ-205 מיליון ₪ בקרנות הכספיות, כ-30 מיליון ₪ בקרנות המחקות, ולגיוס של 75 מיליון ₪ בקרנות המנוהלות. כך, עפ"י אומדנים והערכות שבוצעו ע"י כלכלני מיטב דש.

• ירידות במדדי המניות: מדדי ת"א 25 ות"א 100 רשמו מתחילת החודש תשואה שלילית של עד כ-0.95%, ומדד ת"א 75 ירד ב-1%. למרות ירידות השערים, הקרנות המנייתיות1 גייסו החודש כ-80 מיליון ₪, המתחלקים מחד, לגיוסים של כ-40 מיליון ₪ בקרנות מניות בארץ וכ-70 מיליון ₪ בקרנות הגמישות, ובניגוד לכך - קרנות מניות בחו"ל פדו כ-30 מיליון ₪.

• קרנות אג"ח כללי, בדגש על קרנות מעורבות עם חשיפה מנייתית1 כגון קרנות 10/90, 15/85 וכיו"ב, רשמו מתחילת החודש גיוסים נאים של כ-165 מיליון ₪, כאשר כ-205 מיליון ₪ גויסו לקרנות המנוהלות וכ-45 מיליון ₪ נפדו מהקרנות המחקות.

* ב-7 ימי מסחר

• אגרות החוב הממשלתיות במגמה חיובית: מדד ממשלתי כללי רשם מתחילת החודש עלייה של 0.5%, ובכל זאת, קרנות אג"ח מדינה רשמו עדיין פדיונות של כ-100 מיליון ₪, 10 מיליון ₪ מתוכן בקרנות המחקות.

• אגרות החוב הקונצרניות מסכמות מתחילת החודש עליות שערים נאות. מדדי התל-בונד 20,40,60 רשמו החודש תשואה חיובית של עד 0.6%. בתוך כך, מתחילת החודש, קרנות אג"ח קונצרני רשמו גיוסים יפים של כ-230 מיליון ₪, והן ממשיכות לעמוד בראש טבלת הקרנות המגייסות גם החודש.

• פדיונות באפיק השקלי – הקרנות הכספיות רשמו פדיון של כ-205 מיליון ₪. הקרנות השקליות רשמו מתחילת החודש פדיונות גבוהים של כ-300 מיליון ₪, והן ממשיכות להיות קבוצת הקרנות הפודה ביותר.

• קרנות אג"ח חו"ל רשמו מתחילת החודש פדיונות של כ-20 מיליון ₪, כאשר כ-10 מיליון ₪ גויסו לקרנות המחקות וכ-30 מיליון ₪ נפדו מהקרנות המנוהלות.

• תעשיית הקרנות מנהלת נכון ליום 13.06.16 כ-216.9 מיליארד ₪. הקרנות המסורתיות (בנטרול הקרנות הכספיות) מנהלות כ-193.8 מיליארד ₪ והקרנות הכספיות מנהלות כ-23.1 מיליארד ₪.

מורן צביק, מנהל קשרי יועצים

*